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許多人在接觸指數化投資後，開始對海外ETF商品產生興趣，接著開立了美國券商帳戶，開始海外投資之路。不過常會碰到一些小問題，我常跟身邊的親朋好友推廣指數化投資的理念與精神，讓對方開始產生興趣躍躍欲試，但到了開戶的那一關卻很難過去，申請美國券商帳戶對每個人來說並非相當容易，像是英文的申請表單與介面、地址證明文件、後續取回與遺產處理問題等等，還有些長輩對於海外的金融機構不是那麼放心，儘管解釋過有FDIC、SPIC等保險保障，但還是感到有疑慮，最後又回到銀行買高費用的主動型基金，讓我感到挫折不少。

後來我從海外券商轉回複委託後，也開始轉而跟親朋好友們介紹這種管道，進行海外投資不再像以前一樣困難。

風險與費用

許多人會批評複委託不如海外券商，例如綠角大的《複委託與海外券商的比較》提到複委託就是「複費用、附風險」，但這篇寫作於2008年，現今複委託在競爭之下，費用與過去相比已降低不少，手續費已到不遜於海外券商的水準（令人詬病的一點是，複委託的手續費極不透明，券商網頁的手續費率通常只是參考用，實際的金額都必須要透過業務談出來），而複委託也受到證券商受託買賣外國有價證券管理規則規範，在開戶時也可以參閱契約內的損害賠償相關規定，確保投資人的資產受到保障。

我目前複委託是透過永豐證券來進行，業務提供給的手續費率是

  • 成交金額的0.2% (例如成交金額是$4,000美金，那麼手續費為4,000*0.2%=$8)
  • 手續費最低金額為$7.99美元（例如成交金額為$2,000美金，手續費按0.2%計算應為$4美元，但未達最低手續費金額，仍收取7.99美元）

雖然像TD Ameritrade等海外券商有提供免手續費的交易服務，但是匯款至國外時還是要花一筆約$20美元的匯款費用，相比之下對小額投資人來說，複委託的0.2%低消7.99就相當有優勢，複委託其他方面的優點還有低閒置期間、快速投入市場，可以參考這篇複委託的低資金閒置期間優勢。

其他還有像是富邦證券複委託有提供0.15%，低消$18美元的方案，但請特別注意不是費率越低越好，還要注意低銷金額，像是富邦此方案換算回去低消門檻$18/0.15%=$12,000美元（約36萬台幣），在單筆金額36萬台幣內的手續費一律為$18美元，我個人通常每次投資額大約為$2,500美元，使用永豐手續費為$7.99，使用富邦則會變為$18，因此我比較偏好使用永豐進行複委託投資，所以在選擇券商與方案之前，請先評估您的每次投資額較為適當。（兩家方案門檻金額為$18/0.2%=$9,000美元，若您的單筆投資金額在9,000美元以上選富邦，在9,000美元以下則選永豐）(9/26更新:永豐複委託低消提高為$11.99，但仍可以使用每次投入金額是否大於$9,000作為判斷標準）

（目前由於工作較為繁忙，所以將原本文章內的開戶申請資訊移除，假如您仍有複委託的開戶需求，可以參考PG財經筆記的這篇文章）